Маніпуляція біткоїном. Чому експерти застерігають від сучасних крипто-бірж

Дослідження опублікували в Journal of Money Economics.

В кінці 2013 року стався перший стрибок вартості біткоїнов - зі $150 до $1000, тобто більш ніж у шість разів. Згідно з дослідженням, зміна ціни, ймовірно, було викликана фальшивими угодами, ініційованими одним або двома великими гравцями.

Автори звіту - Нейл Гандан, Джон Хамрік, Тайлер Мур і Талі Оберман  провели аналіз транзакцій, які мали місце на сумнозвісній біржі Mt. Gox. В кінці 2013 року на Mt. Gox відбувалося більше 70% транзакцій біткоїнів.

До квітня 2014 біржа була ліквідована через звинувачення в хакерстві і факту крадіжки близько 600 тис. біткоїнів загальною вартістю у $188 млн.

У дослідженні говориться, що два торгових бота - Маркус і Віллі - "несуть відповідальність" за маніпулювання транзакційною діяльністю, хоча насправді стояли за ними люди, що не володіли біткоїнами, якими торгували. "Збільшивши обсяг транзакцій, боти змогли впливати на ціну біткоїнів, заробивши на цьому мільйони доларів", - сказано в публікації.

Дослідники застерігають тих, хто торгує на сучасних криптовалютних біржах: враховуючи різке зростання кількості видів криптовалюти і скачки курсу, повторення історії 2013 року цілком можливе.

"Чисельність видів криптовалюти за аналізований період збільшилася з 80 до 843, - говориться в дослідженні. - Багато з цих ринків ще зовсім невеликі, з низьким обсягом торгів і піддані ціновим маніпуляціям".

Маніпуляції курсом біткоїнів також можуть відбуватися через високу концентрацію монет у невеликої кількості багатих користувачів. Так, Credit Suisse нещодавно опублікував звіт, в якому стверджує, що 90% всіх біткоїнів зберігається у 4% гаманців.

Будь-яке регулювання біткоїнів має відбуватися на міжнародному рівні. Про це заявив член правління німецького ЦБ Йоахим Вумерлінг, пояснивши, що віртуальні валюти не підкоряються національним правилам.

Читайте також: Що таке біткоїн. Все про найчеснішу валюту

• Згідно з іншим дослідженням, близько 40% всіх існуючих на сьогоднішній день біткоїнів знаходяться в руках всього тисячі осіб - так званих китів.
• На думку дослідників, найбільші власники біткоїнів – так звані "кити", можуть координувати свої дії між собою, піднімаючи або опускаючи курс криптовалюти за власним бажанням та вигодою.
• Тим часом експерт фінансової компанії Nomura Джордан Рочестер впевнений, що скоро світ може опинитися на порозі криптовалютної кризи
• Дослідники з Power Compare виявили, що загальний обсяг електроенергії, необхідний для майнінгу Bitcoin більший, ніж споживання електрики в 159 країнах світу.
• Знайшлися перші біткоїнові мільярдери: ними виявилися брати-близнюки Тайлер і Кемерон Вінклвосс, які звинувачували Марка Цукерберга в тому, що він вкрав у них ідею Facebook.